Le gouvernement fédéral a annoncé dimanche la faillite d’une deuxième banque ayant des liens étroits avec l’industrie technologique – alors que les régulateurs se précipitaient pour tenter d’endiguer les pertes causées par l’effondrement de la Silicon Valley Bank la semaine dernière.
Signature Bank, basée à Manhattan – une institution financière clé pour l’industrie de la crypto-monnaie – a été fermée en raison d’une “exception de risque systémique similaire”, selon une déclaration conjointe des chefs du Trésor américain, de la Réserve fédérale et de la Federal Deposit Insurance Corp.
Les déposants Silicon et Signature seront guéris, mais les actionnaires et les débiteurs non garantis des banques ne seront pas protégés, ont déclaré des responsables.
La Réserve fédérale a déclaré qu’elle créerait un nouveau programme de financement à terme bancaire pour offrir aux institutions de dépôt des prêts d’une durée maximale d’un an, garantis par des titres du Trésor américain et d’autres actifs, pour aider les banques.
Les autorités fédérales ont déclaré que les mesures qu’elles prennent “garantiront que le système bancaire américain continuera à jouer son rôle vital de protection des dépôts et de fourniture d’accès au crédit aux ménages et aux entreprises d’une manière qui favorise une croissance économique forte et durable”.
La Silicon Valley, basée en Californie, avait 209 milliards de dollars d’actifs lorsqu’elle a fait faillite vendredi, tandis que Signature Bank avait plus de 110 milliards de dollars.
Silicon a été la deuxième plus grande banque à s’effondrer dans l’histoire des États-Unis, après Washington Mutual en 2008. Signature était la troisième en importance.
Le président Biden a félicité dimanche le gouvernement fédéral pour avoir trouvé une “solution rapide” qui “garantit que l’argent des contribuables ne soit pas mis en danger”.
“Le peuple américain et les entreprises américaines peuvent être sûrs que leurs dépôts bancaires seront là quand ils en auront besoin”, a déclaré Biden.
Mais le bailleur de fonds spéculatif Thomas Hayes de Great Hill Capital a déclaré au Post : “Il n’a fallu que deux jours pour voir les banques régionales s’effondrer pour faire ce qu’il fallait.”
Un initié de la technologie a ajouté: “Les régulateurs ont mal gâché en le laissant arriver à cela, mais c’était le meilleur moyen d’empêcher la contagion.”
Une source bancaire à San Francisco a qualifié les développements de “bons pour les déposants, mais c’est plus de réglementation – et cela nous rapproche de la nationalisation du secteur bancaire”.
L’action extraordinaire du gouvernement est intervenue quelques heures après que la secrétaire au Trésor, Janet Yellen, a déclaré publiquement que le gouvernement ne renflouerait pas la Silicon Valley Bank, l’une des préférées des startups technologiques axées sur le changement climatique, ainsi que des vignobles californiens.
Apparaissant sur « Face the Nation » de CBS, Yellen a rechigné à un sauvetage gouvernemental de la 16e plus grande banque du pays, comme cela a été fait pour des centaines d’institutions en 2008 lors de l’effondrement des prêts hypothécaires à risque.
“Pendant la crise financière, il y a eu des investisseurs et des propriétaires de grandes banques systémiques qui ont été renflouées”, a déclaré Yellen. “Et les réformes qui ont été mises en place signifient que nous n’allons pas recommencer.”
Yellen a également insisté sur le fait que les responsables étaient “préoccupés par les déposants et se concentrent sur la satisfaction de leurs besoins”.
“J’ai travaillé tout le week-end avec nos régulateurs bancaires pour concevoir des politiques appropriées pour faire face à cette situation”, a déclaré Yellen. “Je ne peux pas vraiment fournir plus de détails pour le moment.”
La déclaration ultérieure de Yellen avec le président de la Fed, Jerome Power, et le président de la FDIC, Martin Gruenberg, ont déclaré que les contribuables n’auraient à couvrir aucune des pertes des banques, une référence apparente au programme de financement à terme des banques.
On s’attendait à ce que les clients fassent une course le lundi matin sur la Silicon Valley Bank et potentiellement sur beaucoup d’autres.
Le correspondant principal de Fox Business, Charlie Gasparino, a tweeté dimanche après-midi que “les principaux acteurs financiers” avaient dit à la Maison Blanche “de s’attendre à des paniques bancaires importantes et à des turbulences massives sur les marchés lundi, à moins qu’une solution à l’effondrement de SVB ne soit trouvée”.
«Les entreprises se rendent compte que leurs dépôts à court terme auprès des banques sont en danger en raison de @FDICgovlimits. Ils se préparent à retirer de l’argent des institutions financières de taille moyenne lundi, disent les responsables bancaires », a-t-il écrit.
Plus tôt, Gasparino, un chroniqueur du Post, a tweeté que les déposants “étaient informés qu’ils recevraient 30% à 50% de leur argent lundi”, citant des banquiers connaissant la situation.
Gasparino a ajouté que les clients des banques obtiendront “la plupart du reste au fil du temps s’il n’y a pas de solution, c’est-à-dire une couverture ou une vente complète @FDICgov”.
Le milliardaire des fonds spéculatifs Bill Ackman de Pershing Square Capital Management a également soulevé le spectre d’un effondrement économique massif dans un tweet décousu de 649 mots samedi matin qui a averti que le gouvernement avait “environ 48 heures pour réparer une erreur qui sera bientôt irréversible”. ”
“En l’absence de @jpmorgan@citi ou @BankofAmerica acquérant SVB avant l’ouverture de lundi, une perspective que je crois improbable, ou le gouvernement ne garantissant pas tous les dépôts de, le bruit de succion géant que vous entendrez sera le retrait de substantiellement tous les dépôts non assurés de toutes sauf des «banques d’importance systémique» (SIB) », a écrit l’investisseur activiste.
“Ces retraits draineront les liquidités des banques communautaires, régionales et autres et commenceront la destruction de ces institutions importantes.”
Lors d’une apparition sur “Fox & Friends”, Gasparino a qualifié l’effondrement de la Silicon Valley Bank de “signe d’avertissement de la foutue plomberie de notre système bancaire et de notre économie”.
«Je veux dire, disons rembobiner un peu la vidéo ici. Vous savez, nous avons eu des années et des années d’impression d’argent par la Réserve fédérale. Beaucoup trop », a-t-il déclaré.« Même lorsque nous sortions de la pandémie, l’administration Biden dépensait beaucoup d’argent. Vous savez, vous faites des trucs comme ça, vous dérangez l’économie comme ça… vous allez avoir des trucs qui arrivent.
Reportage supplémentaire par Jesse O’Neill et Post wires
