Les prêts à la consommation proches de leur plus haut niveau depuis quatre ans en raison de la hausse de l’inflation

La demande de prêts des consommateurs au Nigeria a atteint en août son plus haut niveau depuis près de quatre ans, en grande partie en raison de la montée des pressions inflationnistes.

Les dernières données de la Banque centrale du Nigeria (CBN) montrent que le crédit à la consommation a augmenté de 16,9 pour cent pour atteindre 2,99 billions de nairas en août, contre 2,56 billions de nairas le mois précédent. Il a également augmenté d’une année sur l’autre de 23,1 pour cent, par rapport à 2,43 billions de nairas en août de l’année dernière.

“L’augmentation des crédits à la consommation pourrait être attribuée à une demande accrue de facilités de crédit de la part des agents économiques”, a indiqué la CBN dans le rapport.

Une ventilation des données montre que les prêts personnels ont enregistré la part la plus élevée de 75,4 pour cent, tandis que la part des prêts aux particuliers s’élevait à 24,6 pour cent.

“Lorsque l’inflation augmente mais que la croissance des revenus ou des activités économiques est épouvantable, il faut s’attendre à ce genre de tendance où les consommateurs recourent au crédit pour couvrir les déficits afin de répondre à leur consommation essentielle”, Temitope Omosuyi, responsable de la stratégie d’investissement chez Afrinvest. Limité, a déclaré.

Il a ajouté que le contexte économique difficile a porté un coup dur au marché du travail, rendant davantage de personnes au chômage ou incapables de négocier un salaire plus élevé pour correspondre à la hausse des prix.

« Le Bureau national des statistiques (BES) a indiqué que l’alimentation représente plus de 50 pour cent des dépenses totales des ménages. Malheureusement, la hausse des prix des denrées alimentaires constitue le principal point de pression. D’où la frénésie de crédit pour survivre », a-t-il déclaré.

Okafor Tochukwu, maître de conférences à l’Université de Baze, a déclaré que de nombreux ménages étaient sous pression car les budgets dont ils disposaient initialement n’étaient pas en mesure de répondre aux exigences économiques de leur vie quotidienne, les obligeant à recourir au crédit personnel pour faire face à leurs obligations.

“Malheureusement, à une époque où il y a de l’inflation et une consommation constante, l’inflation est vouée à continuer d’augmenter”, a-t-il ajouté.

L’inflation, qui sert de mesure des prix à la consommation, a plus que doublé au cours des huit dernières années, aggravant les conditions de vie des consommateurs à court d’argent dans la plus grande économie d’Afrique.

Les réformes de l’administration Tinubu, notamment la suppression des subventions pétrolières et la dévaluation du naira, mises en œuvre au deuxième trimestre de l’année, ont poussé le taux d’inflation à son plus haut niveau depuis 18 ans.

Selon le BES, le prix de détail moyen payé par les consommateurs pour l’essence en mai était de 238,1 nairas, mais a augmenté de 172,5 pour cent pour atteindre 648,9 nairas en novembre. Le prix de détail moyen du diesel est également passé de 844,28 N par litre à 1 055,6 N par litre.

L’augmentation du coût de l’essence a fait grimper le tarif moyen payé par les navetteurs pour les trajets en bus dans la ville par baisse, passant de 649,6 N en novembre à 1 047,6 N en novembre.

Le naira s’est déprécié de 416,52/$1 le 28 février 2022 à 854,61 N/$ le 20 décembre sur le marché officiel. Sur le marché parallèle, communément appelé marché noir, le dollar était coté à 1 225 N contre 575 N.

“Malheureusement, les pressions inflationnistes ont persisté après la suppression des subventions sur le carburant et la libéralisation du marché des changes, alors que le coût des articles ménagers, du transport et du logement continue d’augmenter”, Nuale Graham, analyste en investissements basée à Lagos. dit.

Elle a noté qu’en raison de ces pressions, les gens sont obligés de rechercher des alternatives pour répondre à leurs besoins essentiels. « Ainsi, les particuliers et les ménages ont commencé à recourir au crédit pour aider à amortir l’impact de la hausse des coûts et à atténuer la diminution de leur pouvoir d’achat. »

Le taux d’inflation global a atteint 28,20 pour cent en novembre, comme en août 2005, contre 27,33 pour cent en octobre, selon le BES.

Le taux d’inflation des produits alimentaires, qui constitue plus de 50 pour cent de l’inflation globale, était de 32,84 pour cent en novembre, contre 24,13 pour cent un an plus tôt.

Un récent rapport des services de renseignements de la SBM, intitulé « Vivre dangereusement à crédit », indique que les Nigérians consacrent 97 pour cent de leur revenu mensuel à l’alimentation.

“Une situation dans laquelle les gens dépensent plus que leur revenu mensuel en nourriture peut indiquer qu’ils ont eu recours au crédit ou qu’ils ont accepté davantage de travail pour nourrir leur famille”, indique le rapport.

Il ajoute que les banques de dépôt et les banques de microfinance (y compris les applications de prêt) constituent les principales lignes de crédit des personnes interrogées, ce qui indique que les Nigérians ont adopté ces institutions comme bouée de sauvetage lorsqu’ils traversent des moments difficiles.

La Banque mondiale a révélé dans son dernier rapport Nigeria Development Update que la hausse de l’inflation a porté le nombre de personnes pauvres à 104 millions en 2023, contre 89,8 millions au début de l’année.

Cela signifie que 14,2 millions de personnes supplémentaires sont tombées dans la pauvreté entre janvier et novembre 2023.

« L’impact de cette inflation est particulièrement dur pour les pauvres et les vulnérables. Le gouvernement a lancé des transferts monétaires ciblés pour atténuer une partie de l’impact sur les ménages les plus vulnérables », indique le rapport.

La Banque mondiale a déclaré qu’une approche globale pour réduire l’inflation, notamment par le biais de politiques budgétaires et monétaires plus strictes, était également nécessaire.

Omosuyi, d’Afrinvest Limited, a souligné que la hausse du crédit à la consommation se poursuivrait si l’économie nigériane ne franchissait pas le cap de l’inflation et de l’emploi.

“En attendant, les fournisseurs de crédit doivent prêter attention aux défauts de paiement, car l’augmentation du crédit dans un environnement macroéconomique médiocre entraînera certainement un taux de délinquance élevé.”