Le régulateur irlandais met en garde les banques contre la « complaisance » face à la hausse des taux d’intérêt

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Le régulateur financier irlandais, qui a dirigé les travaux d’après-crise de la Banque centrale européenne sur les prêts non performants, a mis en garde contre toute « complaisance » face à la hausse des taux d’intérêt et a exhorté les banques à prendre en compte ces perspectives difficiles lors de la fixation des dividendes.

Sharon Donnery, qui siège au conseil de surveillance de la branche réglementaire de la BCE, a déclaré au Financial Times que même si les banques se trouvent à un meilleur point de départ que lors de la dernière récession, elles sont confrontées à une « augmentation très agressive et très rapide des taux d’intérêt ». cela n’a pas encore été entièrement répercuté sur les ménages et les petites entreprises.

“Il y a actuellement un grand débat sur la rentabilité des banques, la répercussion des taux d’intérêt et ce que cela signifie. [for dividends]”, a déclaré Donnery, qui est également gouverneur adjoint de la banque centrale irlandaise chargé de la réglementation financière.

« Notre réflexion est désormais très adaptée aux circonstances de chaque institution. À quoi ressemble leur livre ? Et la numérisation soulève de grandes questions. . . le niveau des investissements que les entreprises vont devoir réaliser.

«Nous nous attendrions. . . Les banques doivent réfléchir dans une perspective à plus moyen terme en termes de durabilité de leur modèle économique et du fait que des eaux troubles pourraient s’afficher en cas de problèmes de crédit à l’avenir.»

Andrea Enria, chef de la branche de surveillance de la BCE, s’est prononcée à plusieurs reprises contre un retour aux restrictions générales sur les dividendes qui ont été imposées aux banques pendant la pandémie.

Les bénéfices des banques européennes ont été globalement positifs cette année, grâce à l’écart croissant entre les taux débiteurs et les coûts de financement. Cela a encouragé plusieurs banques, dont Deutsche, BBVA et Caixbank, à annoncer de nouveaux programmes de rachat.

Mais les analystes restent prudents, craignant que la hausse des taux et la flambée du coût de la vie ne finissent par déclencher des défauts qui pourraient gruger les bénéfices, même si les règles de prêt bancaire ont généralement été plus strictes depuis la crise financière.

Certains s’inquiètent également des efforts déployés par les décideurs politiques pour inciter les banques à augmenter leurs taux d’intérêt sur les dépôts.

“Les banques sont évidemment dans une position plus forte en termes de capitaux et de liquidités, mais il ne faut jamais faire preuve de complaisance”, a déclaré Donnery. « Le cycle dans lequel nous nous trouvons actuellement a été une augmentation très agressive et très rapide des taux d’intérêt, qui est venue d’un environnement dans lequel nous nous attendions à quelque chose de très différent.

« Nous devons rester vigilants et penser qu’il pourrait y avoir d’autres implications à l’avenir. »

Dans une interview de grande envergure, Donnery a également répliqué aux accusations du secteur selon lesquelles le régulateur irlandais aurait été « fermé aux affaires » à la suite du Brexit, frustrant les efforts des banques pour créer des entreprises en Irlande.

Plusieurs hauts dirigeants de banques internationales ont critiqué en privé le régulateur irlandais pour avoir rendu difficile la création d’entreprises, les incitant à choisir Francfort ou Paris comme nouveaux avant-postes européens.

« De nombreuses entreprises examinaient différentes juridictions, comment elles allaient s’organiser et où elles allaient s’organiser », a-t-elle déclaré. « En fin de compte, bien sûr, certaines entreprises ne sont pas venues ici. . . mais de même, d’autres entreprises se sont tournées vers d’autres juridictions et ont finalement choisi ici.

Donnery a déclaré que l’Irlande, qui abrite d’importantes opérations de banques telles que JPMorgan Chase, Citigroup et Bank of America, n’avait jamais vu cela comme une « concurrence » entre différentes juridictions pour remporter des marchés après le Brexit et que la priorité de l’Irlande était d’être un « pays crédible ». régulateur » avec des « normes réglementaires élevées ».

Elle a néanmoins déclaré que le régulateur irlandais avait apporté des changements en réponse aux commentaires de l’industrie. « Si nous sommes justes, nous devons dire que certains problèmes ont été soulevés avec nous concernant l’approche ou parfois les délais, etc. », a-t-elle déclaré.

« Au cours des deux dernières années, nous avons essayé d’apporter des changements à certains de nos processus et [give] des explications sur ce que nous attendons. . . il s’agit vraiment d’aider l’industrie à comprendre d’où nous venons.